自从皇帝一丝不挂、被一个小孩子指出之后，皇帝他非常狠那两个骗子，想把他们杀了，但是他知道：这件事一定不能传扬出去，否则自己光着屁股已丢尽了脸面，但是身为一国之君，不能有失自己的威严，否则自己就失去了皇权。心想：我该怎么办呢？有了，于是皇帝便挺起胖胖的大肚子，若无其事、大摇大摆地回宫了。

国人们非常奇怪，之后很长的时间里，皇帝并没有重重地惩罚这两个骗子————不像人们所想的那样，在大庭广众之下杀了他们，而是日日山珍海味地招待他们。

寒冷的冬天到来了，大雪落满了整个城市的每条街道，透明的冰棱压弯了粗大的枝干，呼啸的北风刮着整个城市。正是这个时候，皇帝在宫中招见这两名骗子。

“噢，我亲爱的爵士们，还好吗？”皇帝问道，

“谢陛下关照，我们很好。”他们同声回答着。

“你们给我做了如此美丽的服装，让我过了一个满意的夏天，” 皇帝笑着说，“为了奖励你们，我决定从今天起，任命你们为我的巡视官，每天在城市的街道上巡视一次，并穿上你们为我制造的外衣”，

“不！不！那是陛下你的专用品，小人们穿不得”。两位骗子急中生智，

“最近，有些市民不服从管理，而且有很多骗子，只要穿上我的外衣，他们就不敢说你们是骗子了”皇帝解释道 ，“好了，现在你们就穿上我的外衣，执行你们的职权吧”！

“陛下！陛下！”他们哀求道……. 在皇帝的亲自监督下，两位骗子分别穿上了美丽的“外衣”，跟着身穿暖衣的皇帝走出了宫殿。

“这两件衣服还暖和吧？”皇帝假惺惺地询问

“暖……和, 暖……暖……和”,两个骗子哆哆嗦嗦回答着。